Bitcoin, MicroStrategy Đạt Đỉnh Mới - FOMO Cấp Công Ty Tiếp Tục

Tình hình thị trường

Chứng khoán Hoa Kỳ thứ ba (19/11) kết thúc với Dow Jones giảm 0.28%, S&P 500 và Nasdaq đều tăng. Hợp đồng tương lai của chứng khoán tăng nhẹ. Giá vàng tăng lên 2644 USD/ounce. Dầu ở quanh 69 USD/thùng. 

Ngày qua cũng có những tin tức về chiến tranh Trung Đông nhưng nó không còn ảnh hưởng nhiều đến thị trường chứng khoán cũng như BTC và crypto. Chiến tranh có thể phần nào tác động đến kinh tế và quyết định của FED nhưng hợp đồng CME cho thấy đa số nhà đầu tư đang nghiêng về FED giảm lãi suất 0.25% trong cuộc họp tháng 12. Tuy nhiên, phần còn lại cho rằng FED giữ nguyên lãi suất và sự chênh lệch giữa hai phương án này không cao.

Bitcoin đã tiếp tục tăng và đạt đỉnh mới ở mốc 94,000 USD, sau đó về quanh 93,000 USD. Một số altcoin lớn tăng, một số giảm trong ngày. Vốn hóa thị trường crypto là 3.24 nghìn tỷ USD.

Ngày qua là ngày đầu tiên quỹ IBIT option được giao dịch. Theo James Seyffart của Bloomberg, tổng kết cuối cùng cho ngày đầu tiên giao dịch Options (quyền chọn) của IBIT đạt gần 1.9 tỷ USD giá trị hợp đồng với 354,000 hợp đồng được giao dịch. Trong đó, có 289,000 là quyền chọn Mua (Calls) và 65,000 là quyền chọn Bán (Puts).

Đây chính là yếu tố dẫn đến Bitcoin đạt đỉnh mới trong ngày qua. IBIT Options cũng thúc đẩy dòng tiền vào các quỹ BTC spot ETF Hoa Kỳ trong thứ ba (19/11). Tổng các quỹ BTC ETF đã có dòng tiền vào dương 829.5 triệu USD và tập trung ở ba quỹ ARKB, FBTC và IBIT. Các quỹ ETH spot ETF lại chứng kiến dòng tiền rời khỏi hơn 81 triệu USD.

Như Thuận đã chia sẻ, quỹ BTC spot ETF option là một quỹ quan trọng giúp thúc đẩy nhà đầu tư đầu tư vào BTC thông qua quỹ option. Bởi hợp đồng quyền chọn giúp nhà đầu tư có thể thực hiện nhiều chiến lược khác nhau. Những nhà đầu tư nắm giữ quỹ IBIT của BlackRock nếu chỉ nắm giữ cổ phiếu này chỉ có thể chờ giá tăng và chốt lời. Nhưng nếu họ mua quỹ IBIT option thì họ vẫn nắm giữ cổ phiếu và có thêm quyền chọn mua hoặc bán mà họ đã lựa chọn giúp tăng cơ hội sinh lời. 

Quỹ Bitcoin spot ETF đã giúp nhà đầu tư dễ dàng tiếp cận BTC hơn mà không cần tự lưu trữ BTC. Nhưng mà một nhà đầu tư đó thì họ có thể là muốn có thêm lợi nhuận muốn có thêm thu nhập họ không muốn chỉ lưu chữ một cổ phiếu rồi chờ giá tăng lên thì option là cái chìa khóa để mà mở cánh cửa đó.

Bitcoin có phải bong bóng tài chính?

Thuận đã từng nhận được câu hỏi rằng, liệu BTC có phải bong bóng tài chính hay không. Đối với Thuận, tất cả các tài sản đều là bong bóng tài chính. Lý do là bởi giá của tài sản phản ánh kỳ vọng của các nhà đầu tư về tương lai của tài sản đó chứ không phải giá trị thực ở hiện tại.

Bong bóng tài chính là một phần trong chu kỳ tự nhiên của tài sản. Và chu kỳ nào cũng có thời điểm thu hẹp, giá giảm và thời điểm mở rộng, giá tăng lên. Tuy nhiên, khái niệm bong bóng tài chính khiến nhiều người lo lắng và sợ hãi. 

Nhiều người gọi bong bóng Bitcoin nhưng cách gọi này chỉ đúng trong nhất thời. Như năm 2017, giá Bitcoin từ khoảng chừng là vài trăm USD lên tới 20,000 USD rồi sau đó giảm xuống còn 3000 USD thì nhiều người gọi đó là bong bóng Bitcoin. Tuy nhiên, ở thời điểm hiện tại, nhiều người sẽ mong muốn có thể trở lại thời điểm năm 2017 và đu đỉnh ngay cái lúc 20,000 USD.

Việc tài sản có phải bóng bóng tài chính không quan trọng đối với Thuận. Điều quan trọng là nhà đầu tư cần có chiến lược phù hợp và quản trị rủi ro. Nhà đầu tư cần lựa chọn tài sản, mảng đầu tư cũng cần phù hợp với khẩu vị của mình trong khi có rất nhiều chiến lược, cách đầu tư và tài sản khác nhau. 

Các công ty đang FOMO BTC

Michael Saylor sẽ trình bày chiến lược đầu tư Bitcoin trước hội đồng quản trị của Microsoft. Saylor đã công khai khuyến khích Microsoft cân nhắc thêm Bitcoin vào kho bạc của mình. Ông tin rằng nó có thể tạo ra "nghìn tỷ đô la tiếp theo" cho các cổ đông của Microsoft. Michael Saylor là một người rất phù hợp để chia sẻ chủ đề này, bởi công ty của ông MicroStrategy là một công ty cực kỳ thành công với chiến lược BTC. 

Công ty Nhật Bản là Metaplanet đã tiếp tục thu mua BTC. Metaplanet đã công bố việc mua 124,117 Bitcoin với tổng số tiền là 1.75 tỷ yên. Điều này đưa tổng số bitcoin nắm giữ của công ty lên 1142.287 BTC, trị giá khoảng 11.372 tỷ yên (khoảng 73 triệu USD).

Ngày càng nhiều công ty công khai áp dụng chiến lược lưu trữ BTC dài hạn nuối bước MicroStrategy. Mới đây nhất, hội đồng quản trị của LQR House Inc. đã phê duyệt mua Bitcoin trị giá lên đến 1 triệu USD để làm tài sản dự trữ ngân quỹ. Đây là một nền tảng thương mại điện tử chuyên về ngành đồ uống có cồn và nước giải khát đang muốn bước vào thị trường crypto. 

Công ty LQR House Inc. cũng sẽ chấp nhận thanh toán bằng crypto trên CWSpirits.com và giữ lại lên đến 10 triệu USD Bitcoin. LQR House tin rằng tính khan hiếm và nguồn cung hữu hạn của Bitcoin khiến nó trở thành một biện pháp phòng ngừa lạm phát hiện đại và là nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ bất ổn kinh tế.

Hay Mara Holdings đã tăng quy mô phát hành trái phiếu không lãi suất từ 750 triệu USD lên 850 triệu USD để mua thêm Bitcoin. Quyết định này được đưa ra sau khi đợt chào bán ban đầu được đăng ký vượt mức, cho thấy nhu cầu rất lớn. 

BlackRock ủng hộ chiến lược BTC của Trump

Theo Fox Business News (Eleanor Terrett), mặc dù BlackRock thể hiện sự lạc quan về Bitcoin và kỳ vọng rằng chính quyền Trump sẽ tạo ra một môi trường pháp lý rõ ràng và thân thiện hơn đối với crypto tại Hoa Kỳ, nhưng công ty này vẫn chưa chính thức đưa ra bất kỳ tuyên bố ủng hộ nào đối với Kế hoạch Dự trữ Bitcoin của Trump.

Ngược lại, Matthew Sigel của VanEck đã công khai bày tỏ sự ủng hộ đối với kế hoạch này, nhấn mạnh tiềm năng của Bitcoin như một tài sản chiến lược.

Thực tế, việc BlackRock hoặc bất kỳ tổ chức nào khác có ủng hộ kế hoạch này hay không cũng không phải yếu tố quyết định, bởi quyền ra quyết định cuối cùng thuộc về chính phủ và các cơ quan quản lý. BlackRock, dù là một trong những công ty quản lý tài sản lớn nhất thế giới, vẫn chỉ đóng vai trò quan sát và tham gia thị trường, chứ không thể trực tiếp triển khai các chính sách liên bang.

Mặc dù BlackRock chưa chính thức ủng hộ Kế hoạch Dự trữ Bitcoin của Trump, sự quan tâm và lạc quan của công ty này đối với Bitcoin cho thấy sự thay đổi tích cực trong cách các tổ chức tài chính lớn nhìn nhận tài sản số. Tuy nhiên, việc triển khai kế hoạch này sẽ phụ thuộc hoàn toàn vào các quyết định chính sách của chính quyền.

• Một thống kê thú vị về sự tăng trưởng của các tài sản sau khi ông Trump đắc cử. Kết quả cho thấy nhiều tài sản có sự tăng trưởng đáng kể như cổ phiếu MicroStrategy, Tesla, BTC, Coinbase, Dogecoin,... Trong khi đó, một số tài sản lại giảm như vàng, công trái phiếu dài hạn, dầu, cổ phiếu quốc tế như Trung Quốc,...

• Chủ tịch Tập đoàn Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC) Marty Gruenberg thông báo với nhân viên rằng ông sẽ rời khỏi vị trí vào ngày 19 tháng 1, một ngày trước khi Trump nhậm chức. Đây là tin tốt cho thị trường crypto. Bởi, ông này trước giờ cứ thích đổ lỗi cho crypto khi có ngân hàng nào đó bị sụp đổ. Giờ thì chúng ta chỉ cần chờ Chủ tịch SEC Gary Gensler từ chức.

• Trump chính thức bổ nhiệm Howard Lutnick, CEO của Cantor Fitzgerald, làm Bộ trưởng Thương mại Cantor Fitzgerald là công ty lưu trữ trái phiếu cho Tether, và bản thân Howard Lutnick nói ông đang nắm giữ hàng trăm triệu USD Bitcoin.

• BlackRock tin Bitcoin là giải pháp thay thế tiền tệ toàn cầu

• "Mặc dù chúng tôi tin rằng quỹ đạo áp dụng Bitcoin trong dài hạn sẽ chủ yếu được thúc đẩy bởi trường hợp sử dụng cơ bản của nó như một giải pháp thay thế tiền tệ toàn cầu, lãi suất giảm – dù thông qua cắt giảm lãi suất hay lạm phát gia tăng – có thể đóng vai trò như một chất xúc tác khác".

• Trump chính thức bổ nhiệm Howard Lutnick, CEO của Cantor Fitzgerald, làm Bộ trưởng Thương mại Cantor Fitzgerald là công ty lưu trữ trái phiếu cho Tether, và bản thân Howard Lutnick nói ông đang nắm giữ hàng trăm triệu USD Bitcoin.

• Theo Robbie Mitchnick của BlackRock, có một quan niệm sai lầm về Bitcoin, mặc nó dù biến động và có rủi ro, Bitcoin không phải là một tài sản "risk-on" điển hình như cổ phiếu. Việc thiếu tương quan với các tài sản truyền thống khiến Bitcoin trở nên có giá trị trong việc đa dạng hóa và tiềm năng phòng ngừa rủi ro vĩ mô như lạm phát và phá giá tiền tệ. Vai trò độc đáo này rất quan trọng đối với các nhà đầu tư tổ chức.